Omezení vah portfolia

Investoři se často potýkají s maximálními hodnotami, které jsou pro váhy portfolia přípustné. Tato omezení ale mohou být i výhodou – portfolio s nastaveným maximem nebude tolik koncentrované v konkrétních aktivech. Má to však i svou nevýhodu: cílového výnosu může být obtížnější dosáhnout, případně ho lze dosáhnout jen za cenu vyšší volatility.

Z předchozího cvičení víš, že funkce portfolio.optim() umožňuje nastavit omezení vah pomocí argumentu reshigh, který přijímá vektor maximálních vah pro každé aktivum.

V tomto cvičení vytvoříš tři portfolia s různými maximálními vahami. Pro práci s funkcí portfolio.optim() je důležité znát strukturu jejího výstupu – vrací seznam se čtyřmi složkami: (i) $pw: váhy portfolia, (ii) $px: výnosy celého portfolia, (iii) $pm: očekávaný výnos portfolia, (iv) $ps: směrodatná odchylka výnosů portfolia.

Pomocí funkce rep() vytvoř tři vektory maximálních vah pro každé aktivum (sloupec) v returns. První vektor bude obsahovat maximální váhy 100 %, druhý 10 % a třetí 5 %. Pojmenuj je max_weights1, max_weights2, respektive max_weights3.
Vytvoř optimální portfolio s maximálními vahami 100 % a pojmenuj ho opt1.
Vytvoř optimální portfolio s maximálními vahami 10 % a pojmenuj ho opt2.
Vytvoř optimální portfolio s maximálními vahami 5 % a pojmenuj ho opt3.
Zjisti, kolik aktiv má váhu větší než 1 % v každém portfoliu. K vahám se dostaneš přes $pw za názvem portfolia.
Vypiš volatility (směrodatné odchylky $ps) všech tří portfolií.

.css-6su6fj{-webkit-flex-shrink:0;-ms-flex-negative:0;flex-shrink:0;}cvičení

Pokyny

cvičení