Alpha a R-kwadrat
Wyniki trzech zbudowanych przez ciebie modeli są zgodne z ustaleniami Famy i Frencha – model 5-czynnikowy najlepiej wyjaśnia stopy zwrotu portfela.
| Model | Skorygowany R-kwadrat |
|---|---|
| CAPM | 0,7943 |
| Fama-French 3 Factor | 0,8194 |
| Fama-French 5 Factor | 0,8367 |
Nie analizując bezpośrednio wyrazów wolnych regresji, co te wyniki mówią ci o alphie szacowanej przez każdy z modeli?
To ćwiczenie jest częścią kursu
Wprowadzenie do zarządzania ryzykiem portfela w Pythonie
Interaktywne ćwiczenie praktyczne
Przekształć teorię w praktykę dzięki jednemu z naszych interaktywnych ćwiczeń
Rozpocznij ćwiczenie