Citlivost pokrytí na distribučním modelu
GARCH model je soubor předpokladů týkajících se střední hodnoty, rozptylu a rozdělení. Zjednodušený přístup předpokládá normální rozdělení. Takový model ale není realistický při analýze výnosů akcií, jako jsou například denní výnosy Microsoftu. Šikmé Studentovo t-rozdělení popisuje toto rozdělení lépe. Přesvědčíš se o tom sám/sama porovnáním pokrytí 5% hodnoty v riziku (Value-at-Risk) při normálním rozdělení a šikmém Studentově t-rozdělení.
Toto cvičení je součástí kurzu
GARCH modely v R
Interaktivní cvičení na vyzkoušení si v praxi
Vyzkoušejte si toto cvičení dokončením tohoto ukázkového kódu.
# Take a default specification a with normal and skewed student t distribution
normgarchspec <- ___(distribution.model = ___)
sstdgarchspec <- ___(distribution.model = ___)