Geannualiseerd gemiddelde en volatiliteit

Het gemiddelde en de volatiliteit van maandrendementen komen overeen met het gemiddelde en de standaardafwijking over een maandelijkse beleggingshorizon. Beleggers annualiseren deze statistieken om de prestaties over een jaarlijkse beleggingshorizon te tonen.

Hiervoor bevat het pakket PerformanceAnalytics de functies Return.annualized() en StdDev.annualized() om voor jou het (geometrisch) geannualiseerde gemiddelde rendement en de geannualiseerde standaardafwijking te berekenen.

Onthoud dat de Sharpe-ratio wordt gevonden door het gemiddelde excessrendement te nemen, verminderd met het rendement op risicovrije beleggingen, en dit vervolgens te delen door de volatiliteit! De pakketten PerformanceAnalytics en sp500_returns zijn alvast voor je geladen.

Deze oefening maakt deel uit van de cursus

Introductie tot portefeuilleanalyse in R

Cursus bekijken

Oefeninstructies

Gebruik de functie Return.annualized() om het geannualiseerde gemiddelde van sp500_returns te berekenen.
Gebruik de functie StdDev.annualized() om de geannualiseerde standaardafwijking van sp500_returns te berekenen.
Bereken de geannualiseerde Sharpe-ratio met commando’s uit het PerformanceAnalytics-pakket en ken deze toe aan ann_sharpe. Ga uit van een risicovrije rente van 0.
Haal al bovenstaande resultaten in één keer op met de functie table.AnnualizedReturns().

Praktische interactieve oefening

Probeer deze oefening eens door deze voorbeeldcode in te vullen.

# Compute the annualized mean


# Compute the annualized standard deviation


# Compute the annualized Sharpe ratio: ann_sharpe
ann_sharpe <- 

# Compute all of the above at once using table.AnnualizedReturns()

Code bewerken en uitvoeren