Чинник 1: Індивідуальна результативність активів

У відео розглянуто три типи чинників результативності портфеля: (i) індивідуальну результативність активів з погляду ризику та доходності, (ii) ваги кожного активу в портфелі, (iii) кореляцію між доходностями активів.

Тепер проаналізуймо дані, щоб краще зрозуміти цей результат! У цьому прикладі ви розглянете інвестування — з місячною частотою — в акції США та облігації США. Доходності кожного активу збережено у вашому робочому середовищі як returns_equities і returns_bonds. Крім того, портфель інвестовано за схемою 60/40, тобто щомісяця ви вкладаєте 60% в акції та 40% — в облігації. Такі портфельні доходності збережено як returns_6040.

Яке з наведених тверджень про взаємозв'язок між результативністю портфеля (інвестування одночасно в акції й облігації) та індивідуальною результативністю активів (інвестування лише в один із них) є правильним?