Opsiyon portföyü için tarihsel kayıp simülasyonu

Bir yatırımcının S&P 500 endeksi üzerine tek bir Avrupa tipi alım opsiyonuna servetinin bir birimini yatırdığını varsay. lossop() fonksiyonu, bir günlük zaman ufku içinde log hisse fiyatındaki veya log oynaklıktaki değişimler nedeniyle yatırımcının maruz kaldığı kaybı ya da kazancı hesaplar. Daha önce olduğu gibi, bu fonksiyon bu egzersizdeki belirli portföy için özel olarak yazılmıştır:

lossop(xseries, S, sigma)

İlk argüman, hisse fiyatı ve oynaklık risk faktörlerine karşılık gelen log getirileri bir seri halinde ya da c(stock_risk, volatility_risk) biçiminde içerir; S mevcut hisse fiyatıdır ve sigma mevcut oynaklıktır.

Zaman ufku boyunca faiz oranındaki değişiklikler, daha az önemli kabul edilerek ihmal edilecektir.

Bu egzersizde, opsiyon portföyü için tarihsel olarak simüle edilmiş kayıpları oluşturacak ve bir sonraki egzersizde VaR ve ES tahmin etmeden önce bunların özelliklerini inceleyeceksin. Faiz oranı, kullanım fiyatı ve vade sırasıyla r = 0.01, K = 100 ve T = 1 olarak ayarlanmıştır. returns nesnesi de çalışma alanında mevcut.