Menafsirkan rasio Sharpe

Dalam video, Anda melihat bahwa rasio Sharpe saham Apple berada di bawah 1, yaitu 0,64. Ingat, rasio Sharpe merepresentasikan imbal hasil yang proporsional terhadap risiko, jadi bagaimana Anda menafsirkan rasio Sharpe sebesar 0,64? Pernyataan mana di bawah ini yang benar?

Latihan ini merupakan bagian dari kursus

Pengantar Analisis Portofolio dengan Python

Latihan interaktif langsung

Ubah teori menjadi aksi dengan salah satu latihan interaktif kami

Latihan ini merupakan bagian dari kursus

Pengantar Analisis Portofolio dengan Python

SkillTag.level.advancedSkillTag.label

4.9+

Mulai Kursus Gratis

Pada bab pertama, Anda akan mempelajari bagaimana sebuah portofolio dibangun dari aset-aset individual beserta bobotnya. Bab ini juga membahas cara menghitung karakteristik utama sebuah portofolio: imbal hasil dan risiko.

Exercise 1: Selamat datang di Analisis Portofolio!Exercise 2: Mengapa berinvestasi dalam portofolio Exercise 3: Dampak diversifikasi Exercise 4: Imbal hasil portofolio Exercise 5: Kerugian portofolio dan cara mendapatkannya kembali Exercise 6: Hitung return rata-rata Exercise 7: Return kumulatif portofolio Exercise 8: Mengukur risiko portofolio Exercise 9: Varians portofolio Exercise 10: Simpangan baku versus varians

Bab 2 membahas lebih dalam cara mengukur imbal hasil dan risiko secara akurat. Dua ukuran imbal hasil terpenting, yaitu imbal hasil tahunan (annualized returns) dan imbal hasil disesuaikan risiko (risk-adjusted returns), dibahas pada bagian pertama bab ini. Pada bagian kedua, Anda akan mempelajari cara melihat risiko dari berbagai perspektif. Bagian ini berfokus pada kemencengan (skewness) dan keruncingan (kurtosis) dari distribusi, serta risiko sisi bawah (downside risk).

Exercise 1: Imbal hasil tahunan Exercise 2: Mengannualisasi imbal hasil portofolio Exercise 3: Membandingkan tingkat imbal hasil tahunan Exercise 4: Imbal hasil tersesuaikan risiko Exercise 5: Menafsirkan rasio Sharpe

Latihan Saat Ini

Exercise 6: Rasio Sharpe S&P500 Exercise 7: Rasio Sharpe portofolio Exercise 8: Distribusi imbal hasil yang tidak normal Exercise 9: Skewness S&P500 Exercise 10: Menghitung skewness dan kurtosis Exercise 11: Membandingkan distribusi imbal hasil saham Exercise 12: Ukuran risiko alternatif Exercise 13: Rasio Sortino Exercise 14: Portofolio maximum draw-down

Pada bab 3, Anda akan mempelajari faktor-faktor investasi dan perannya dalam mendorong risiko serta imbal hasil. Anda akan mempelajari model faktor Fama-French, dan menggunakannya untuk menguraikan imbal hasil portofolio menjadi faktor umum yang dapat dijelaskan. Bab ini juga membahas cara menggunakan Pyfolio, alat analisis portofolio publik.

Exercise 1: Membandingkan dengan tolok ukur Exercise 2: Imbal hasil aktif Exercise 3: Atribusi industri Exercise 4: Faktor risiko Exercise 5: Faktor ukuran Exercise 6: Faktor momentum Exercise 7: Faktor value Exercise 8: Model faktor Exercise 9: Korelasi faktor Fama French Exercise 10: Model regresi linear Exercise 11: Model Faktor Fama French Exercise 12: Alat analisis portofolio Exercise 13: Lembar ringkas kinerja Exercise 14: Eksposur industri dengan Pyfolio

Pada bab terakhir ini, Anda akan mempelajari cara membuat bobot portofolio optimal menggunakan kerangka kerja optimisasi portofolio Markowitz. Anda akan mempelajari cara menemukan bobot optimal untuk tingkat risiko atau imbal hasil yang diinginkan. Terakhir, Anda akan mempelajari cara alternatif untuk menghitung ekspektasi risiko dan imbal hasil dengan hanya menggunakan data terbaru.

Exercise 1: Teori portofolio modern Exercise 2: Memahami efficient frontier Exercise 3: Menghitung risiko dan imbal hasil yang diharapkan Exercise 4: Fungsi risiko PyPortfolioOpt Exercise 5: Kinerja portofolio optimal Exercise 6: Sharpe maksimum vs. volatilitas minimum Exercise 7: Optimisasi portofolio: Sharpe Maksimum Exercise 8: Optimisasi volatilitas minimum Exercise 9: Membandingkan Sharpe maksimum dengan volatilitas minimum Exercise 10: Optimisasi portofolio alternatif Exercise 11: Imbal hasil dan risiko berbobot eksponensial Exercise 12: Membandingkan pendekatan Exercise 13: Mengubah span Exercise 14: Rekap