1. Nauka
    2. /
  2. Kursy
    3. /
  3. Wycena i analiza obligacji w Pythonie
Connected

ćwiczenie

Obliczanie wypukłości obligacji

Obliczanie wypukłości obligacji to ważny krok w przewidywaniu zmian cen obligacji oraz dokładniejszym mierzeniu ryzyka stopy procentowej portfela.

W tym ćwiczeniu obliczysz wypukłość 20-letniej obligacji z 6% rocznym kuponem, rentownością do wykupu (YTM) wynoszącą 5% i wartością nominalną 100 USD.

Przypomnij sobie, że wzór na wypukłość ma postać:

\( Convexity = \frac{ P(down) \ + \ P(up) \ - \ 2 \times P }{P \ \times \ (\Delta y)^2} \)

Biblioteka numpy_financial została już zaimportowana jako npf.

Instrukcje

100 XP
  • Wyznacz cenę 20-letniej obligacji z 6% kuponem i 5% rentownością.
  • Wyznacz cenę tej samej obligacji dla rentowności wyższej o 1% i niższej o 1%.
  • Oblicz wypukłość obligacji i wyświetl wynik.