Зміна квантилів VaR і CVaR
Часто використовують квантилі VaR 90%, 95% і 99%, що відповідає найгіршим 10%, 5% і 1% випадків відповідно. Ті самі квантилі зазвичай застосовують і для CVaR. Зауважте, що CVaR завжди буде більш „екстремальною" оцінкою порівняно з VaR для того самого квантиlya.
Порівняйте значення VaR і CVaR для дохідностей USO ETF нижче.
Дані дохідностей (у відсотках) доступні в StockReturns_perc. Ми також обчислили var_95, cvar_95, var_99, cvar_99 і визначили функцію plot_hist(), яка порівнює для вас кілька квантилів.
Ця вправа є частиною курсу
Вступ до керування ризиком портфеля в Python
Інструкції до вправи
- Обчисліть VaR(90) для
StockReturns_percі збережіть результат уvar_90. - Обчисліть CVaR(90) для
StockReturns_percі збережіть результат уcvar_90.
Інтерактивна практична вправа
Спробуйте виконати цю вправу, доповнивши цей зразок коду.
# Historical VaR(90) quantiles
var_90 = ____(StockReturns_perc, ____)
print(var_90)
# Historical CVaR(90) quantiles
cvar_90 = ____
print(cvar_90)
# Plot to compare
plot_hist()