Oblicz przybliżoną wypukłość obligacji

Jak pokazano w filmie, możemy poprawić oszacowanie ceny obligacji, dodając człon wypukłości do efektu duracji. Człon wypukłości uwzględnia to, jak bardzo wygięta jest krzywa zależności ceny od rentowności (YTM) dla danej obligacji.

W tym ćwiczeniu obliczysz przybliżoną wypukłość obligacji o wartości nominalnej 100 USD, kuponie 10%, 20 latach do wykupu i rentowności 10%, przy oczekiwanej zmianie rentowności o 1%, a następnie dodasz ten wynik do efektu duracji. Przypomnij sobie, że wzór na przybliżoną wypukłość ma postać:

$$(P(up) + P(down) - 2 * P) / (P * \Delta y ^ 2)$$

gdzie \(P\) to cena obligacji, \(P(up)\) to cena obligacji przy wzroście rentowności, \(P(down)\) to cena obligacji przy spadku rentowności, a \(\Delta y\) to oczekiwana zmiana rentowności.

Obiekty px, px_up i px_down z wcześniejszego ćwiczenia są już wczytane do twojego środowiska.