Alt örneklemlerde standart sapma
2008–2009 finansal krizinde oynaklık ortalamanın oldukça üzerindeydi. S&P 500 endeksinin günlük getirilerinin oynaklığını analiz ederek işe koyulalım. Tüm örneklemdeki standart sapmanın, alt örneklemlerdekinden ciddi biçimde farklı olabileceğini göreceksin. Günlük getirilerdeki standart sapmaların günlük standart sapma verdiğini unutma. Bunlar zamanın karekökü kuralı ile çarpılarak yıllıklaştırılır.
Önceki egzersizde hesapladığın günlük getiriler sp500ret çalışma alanında hazır.
Bu egzersiz, kursun bir parçasıdır
R'de GARCH Modelleri
Egzersiz talimatları
- Tüm örneklem için günlük standart sapmayı hesapla.
- Tüm örneklem için yıllıklaştırılmış oynaklığı hesapla.
- 2009 ve 2017 yılları için yıllıklaştırılmış oynaklığı hesapla.
- Varyans, oynaklığın karesidir. Bunun senin için zaten yapıldığını doğrula.
Uygulamalı etkileşimli egzersiz
Bu egzersizi bu örnek kodu tamamlayarak deneyin.
# Compute the daily standard deviation for the complete sample
___(___)
# Compute the annualized volatility for the complete sample
___(___) * ___(___)
# Compute the annualized standard deviation for the year 2009
___(___) * ___(sp500ret["2009"])
# Compute the annualized standard deviation for the year 2017
___