Kovarianz – Konzept

Kovarianz wird in verschiedenen Bereichen des Portfoliomanagements verwendet. Mit GARCH-Modellen lässt sich die dynamische Kovarianz berechnen, um die zeitlich variierende Eigenschaft der Volatilität zu berücksichtigen. Und in der Modern Portfolio Theory zeigt die Kovarianz den Diversifikationsvorteil der Kombination unterschiedlicher Anlageklassen.

Welche der folgenden Aussagen ist falsch?