Portföljens standardavvikelse
För att beräkna portföljens volatilitet behöver du kovariansmatrisen, portföljvikterna och kännedom om transponeringsoperationen. Transponatet av en numpy-array beräknas med attributet .T. Funktionen np.dot() beräknar skalärprodukten av två arrayer.
Formeln för portföljens volatilitet är:
$$ \sigma_{Portfolio} = \sqrt{ w_T \cdot \Sigma \cdot w } $$
- \( \sigma_{Portfolio} \): Portföljens volatilitet
- \( \Sigma \): Kovariansmatris för avkastningarna
- w: Portföljvikter (\( w_T \) är de transponerade portföljvikterna)
- \( \cdot \) Skalärproduktsoperatorn
portfolio_weights och cov_mat_annual finns tillgängliga i din arbetsyta.
Den här övningen är en del av kursen
Introduktion till portföljriskhantering i Python
Övningsinstruktioner
Beräkna portföljens volatilitet utifrån portfolio_weights genom att följa formeln ovan.
Interaktiv övning med praktiskt arbete
Testa den här övningen genom att slutföra den här exempelkoden.
# Import numpy as np
import numpy as np
# Calculate the portfolio standard deviation
portfolio_volatility = ____(np.dot(portfolio_weights.T, np.dot(cov_mat_annual, portfolio_weights)))
print(portfolio_volatility)