In dit hoofdstuk behandel je enkelvoudige en samengestelde interest, de frequentie van kapitalisatie, de toekomstige waarde en veelgebruikte financiële functies in het NumPy-financial-pakket.

Enkelvoudige rente & samengestelde rente

Enkelvoudige rente berekenen

Samengestelde interest berekenen

Toekomstige waarde en samengestelde frequenties

Toekomstige waarde berekenen

Samengestelde frequenties berekenen

Meer financiële functies

Het aantal perioden berekenen

Het betalingsbedrag berekenen

De vereiste rente berekenen

Praktische vraagstukken oplossen

Tijdwaarde van geld

Let’s get fiscal. Je ontdekt hoe je de prijs van zowel nulcoupon- als couponbetalende obligaties bepaalt en bekijkt de relatie tussen obligatieprijzen en obligatierendementen.

Contante waarde & nulcouponobligaties

Contante waarde berekenen

Prijzen van zerocouponobligaties

Obligaties met coupon

Invloed van obligatierendementen op de prijs

Impact van coupons op de prijs

Obligatiekoersen vs. obligatierendementen

Korting vs. pari vs. premie

Obligatieprijzen plotten tegen rendementen

Obligatierendement berekenen

Rendementen van zerocouponobligaties vergelijken

Couponrendementen van obligaties vergelijken

Obligatieprijzen en -rendementen

Nu is het tijd om renterisico te verkennen via het concept duration, de factoren die duration beïnvloeden en hoe je duration gebruikt om prijsveranderingen van een obligatie te voorspellen of obligatieportefeuilles te hedgen.

Duration

Rentegevoeligheid van twee obligaties

Duration van een zero coupon- en couponobligatie

Factoren die de duration beïnvloeden

De obligatie met de hoogste duration

De duur van twee obligaties direct vergelijken

De steilheid van de prijs/rendementslijn gebruiken

Duration uitzetten tegen de factor

Dollarduur & obligatieprijspredictie

Procentuele duration en dollar duration

Een duration-neutrale portefeuille maken

Koersimpact voorspellen met duration

In het laatste hoofdstuk maak je kennis met convexiteit. Je ziet hoe dit helpt de zwaktes van duration aan te pakken, onderzoekt de factoren die convexiteit beïnvloeden en gebruikt duration en convexiteit samen om obligatieprijzen beter te voorspellen.

Convexiteit

Voorspelde vs. werkelijke prijzen I

Voorspelde vs. werkelijke prijzen II

De convexiteit van een obligatie bepalen

Factoren die convexiteit beïnvloeden

De obligatie met de hoogste convexiteit

De convexiteit van twee obligaties direct vergelijken

De kromming van de prijs/rendement-lijn gebruiken

Convexiteit uitzetten tegen de factor

Dollarconvexiteit en obligatieprijsvorpspelling

Dollarconvexiteit

Convexiteitscorrectie

Duur en convexiteit combineren

Gefeliciteerd!

De wereldwijde obligatiemarkt is ongeveer 120 biljoen dollar waard; ze speelt een sleutelrol bij het helpen van overheden en bedrijven om kapitaal aan te trekken en is een essentieel onderdeel van de meeste beleggingsportefeuilles. In deze cursus ontwikkel je de basisvaardigheden die je nodig hebt om in de financiële, verzekerings- en accountancysector te werken, waaronder het begrijpen en analyseren van markten. Met praktische oefeningen ontdek je hoe obligaties werken, hoe je ze prijst en hoe je enkele van hun risico’s beoordeelt met de pakketten numpy en numpy-financial.

Introduction to Functions in Python

Leer hoe obligaties werken, ze te prijzen en risico's te beoordelen met numpy en numpy-financial.

Waardering en analyse van obligaties in Python

Leer hoe obligaties werken, hoe je ze kunt waarderen en hoe je een paar van hun risico's kunt inschatten met behulp van de numpy- en numpy-financial-pakketten.

Factoren die convexiteit beïnvloeden

Create Your Free Account