Invloed van obligatierendementen op de prijs
Op de financiële markten veranderen de rentestanden continu. Deze veranderingen beïnvloeden obligatieprijzen, omdat ook het rendement dat je gebruikt om de kasstromen van de obligatie te verdisconteren (de yield) verandert.
Om beter aan te voelen hoe obligatieprijzen zich verhouden tot rendementen, ga je eerst een obligatie prijzen met een vaste yield to maturity. Daarna prijs je dezelfde obligatie met zowel een hogere als lagere yield to maturity en bekijk je het effect op de obligatieprijs.
numpy_financial is al voor je geïmporteerd als npf.
Deze oefening maakt deel uit van de cursus
Waardering en analyse van obligaties in Python
Praktische interactieve oefening
Probeer deze oefening eens door deze voorbeeldcode in te vullen.
# Find the price of a 10 year bond with 3% coupon and 4% yield
bond_yield_4 = -npf.pv(rate=____, nper=____, pmt=____, fv=____)
# Print the result
print("4% Yield Price: ", ____)