Covarianza degli asset e volatilità del portafoglio
Ora che hai analizzato il rendimento del portafoglio di banche d'investimento, è il momento di valutarne il rischio usando la matrice di covarianza per determinare la volatilità del portafoglio.
Per prima cosa calcolerai la covarianza tra gli asset_returns e individuerai quale banca ha avuto la volatilità più alta durante la crisi del 2008-2009.
Poi, dati i weights di un portafoglio equally-weighted, troverai la volatilità annualizzata del portafoglio per quel periodo usando portfolio_returns.
Infine, userai una finestra a 30 giorni per creare una serie temporale della volatilità e la visualizzerai con un grafico.
Questo esercizio fa parte del corso
Gestione quantitativa del rischio in Python
Esercizio pratico interattivo
Prova a risolvere questo esercizio completando il codice di esempio.
# Generate the covariance matrix from portfolio asset's returns
covariance = asset_returns.____
# Annualize the covariance using 252 trading days per year
covariance = covariance * ____
# Display the covariance matrix
print(covariance)