Оценка цены облигации с учётом дюрации и выпуклости
В одном из предыдущих упражнений вы рассчитали долларовое изменение цены, обусловленное дюрацией, — 8,5459, и выпуклостью — 0,5826. Эти два значения были сохранены в объектах duration_dollar_change и convexity_dollar_change соответственно.
Напомним, что цена облигации составляет $100 и хранится в объекте px. В этом упражнении вам предстоит рассчитать оценочное изменение цены на основе дюрации и выпуклости, а затем определить новую оценочную цену облигации при снижении доходности на 1%.
Предположим, что влияние дюрации на цену составляет 8.5459 — это значение хранится в объекте duration_dollar_change. Влияние выпуклости на цену равно 0.5826 и хранится в объекте convexity_dollar_change. В этом упражнении вы сложите оба эффекта, чтобы получить оценочную цену облигации.
Это упражнение является частью курса
Оценка и анализ облигаций на R
Инструкции к упражнению
- Оцените изменение цены (
price_change) с учётом дюрации и выпуклости. Для этого сложитеduration_dollar_changeиconvexity_dollar_change. - Оцените цену облигации (
price) с учётом дюрации и выпуклости. Формула будет похожа на ту, что вы использовали дляprice_change, но должна также включать текущую цену облигации (px).
Интерактивное практическое упражнение
Попробуйте выполнить это упражнение, дополнив этот пример кода.
# Estimate change in price
price_change <- ___ + ___
# Estimate price
price <- ___ + ___ + ___