Extrema händelser under krisen
Du kan använda den generaliserade extremvärdesfördelningen (GEV) för att undersöka extremvärden i General Electrics (GE) förluster under finanskrisen 2008 och 2009.
Denna period sammanföll med GE:s likviditetskris och det slutliga behovet av en nödinvestering på 3 miljarder dollar från Berkshire Hathaways Warren Buffett för att undvika fallissemang på bolagets commercial paper-förpliktelser.
GE:s losses och veckovisa maximiförluster weekly_max finns tillgängliga, liksom GEV-fördelningen genextreme från scipy.stats.
Den här övningen är en del av kursen
Kvantitativ riskhantering i Python
Interaktiv övning med praktiskt arbete
Testa den här övningen genom att slutföra den här exempelkoden.
# Plot the log daily losses of GE over the period 2007-2009
losses.____()
# Find all daily losses greater than 10%
extreme_losses = losses[____]
# Scatter plot the extreme losses
____.plot(style='o')
plt.show()