Obligationsräntas påverkan på priset
På finansmarknaden förändras räntorna hela tiden, och dessa förändringar påverkar obligationspriserna – det vill säga den ränta du använder för att diskontera obligationens kassaflöden (avkastningskravet) förändras.
För att få en bättre känsla för hur obligationspriserna beter sig i förhållande till avkastningskravet ska du prissätta en obligation med ett givet avkastningskrav till förfall, och sedan prissätta samma obligation med både ett högre och ett lägre avkastningskrav för att se hur det påverkar priset.
numpy_financial har redan importerats åt dig som npf.
Den här övningen är en del av kursen
Obligationsvärdering och -analys i Python
Interaktiv övning med praktiskt arbete
Testa den här övningen genom att slutföra den här exempelkoden.
# Find the price of a 10 year bond with 3% coupon and 4% yield
bond_yield_4 = -npf.pv(rate=____, nper=____, pmt=____, fv=____)
# Print the result
print("4% Yield Price: ", ____)