Anleihenpreis mit Duration und Konvexität schätzen
In einer früheren Übung hast du die Dollar-Änderung aufgrund der Duration von 8,5459 und der Konvexität von 0,5826 berechnet. Diese beiden Werte hast du in duration_dollar_change bzw. convexity_dollar_change gespeichert.
Erinnere dich: Der Preis der Anleihe beträgt 100 $, gespeichert im Objekt px. In dieser Übung sollst du die geschätzte Preisänderung basierend auf Duration und Konvexität berechnen und den geschätzten neuen Preis der Anleihe bestimmen, wenn die Renditen um 1 % sinken.
Angenommen, du weißt, dass die Duration der Anleihe zu einem Preiseffekt von 8.5459 führt, den wir im Objekt duration_dollar_change speichern. Angenommen, wir wissen außerdem, dass die Konvexität der Anleihe zu einem Preiseffekt von 0.5826 führt, den wir im Objekt convexity_dollar_change speichern. In dieser Übung addierst du die Duration- und Konvexitätseffekte, um zum geschätzten Anleihenpreis zu gelangen.
Diese Übung ist Teil des Kurses
Anleihebewertung und -analyse in R
Anleitung zur Übung
- Schätze die Preisänderung (
price_change) aufgrund von Duration und Konvexität. Kombiniere dazuduration_dollar_changemitconvexity_dollar_change. - Schätze den
pricebasierend auf Duration und Konvexität. Diese Formel sollte deiner Formel fürprice_changeähneln, aber den aktuellen Anleihenpreis (px) einbeziehen.
Interaktive Übung
Vervollständige den Beispielcode, um diese Übung erfolgreich abzuschließen.
# Estimate change in price
price_change <- ___ + ___
# Estimate price
price <- ___ + ___ + ___