Repetera grunderna i GARCH-modellen
Given the GARCH(1,1) model equation as:
Intuitivt kan GARCH-variansens prognos tolkas som ett vägt medelvärde av tre olika variansprognoser. Den första är en konstant varians som motsvarar det långsiktiga genomsnittet. Den andra är ny information som inte fanns tillgänglig när föregående prognos gjordes. Den tredje är prognosen från föregående period. Vikterna för dessa tre prognoser avgör hur snabbt variansen förändras med ny information och hur snabbt den återgår till sitt långsiktiga medelvärde.
Vilket av följande påståenden är felaktigt?
Den här övningen är en del av kursen
GARCH-modeller i Python
Interaktiv övning med praktiskt arbete
Gör teori till handling med en av våra interaktiva övningar
Starta övningen