Süreye nötr bir portföy oluşturma
Hedging, tahviller ve tahvil portföyleriyle çalışmanın çok önemli bir parçasıdır. Bu egzersizde, bir portföyü korumak için gereken tahvil adedini ve bu adedin dolar cinsinden tutarını bulacaksın.
Diyelim ki toplam DV01’i 5.000 USD olan bir tahvil portföyün var. Bu portföyü, önceki egzersizdeki 30 yıllık tahvilden sabit bir miktar satarak hedge etmeye karar veriyorsun; bu tahvilin fiyatı 76,94 USD ve DV01’i 12,88 senttir.
Bu egzersiz
Python ile Tahvil Değerleme ve Analizi
kursunun bir parçasıdırEgzersiz talimatları
- Portföyün ve tahvilin DV01’lerini sırasıyla
portfolio_dv01vebond_dv01değişkenlerine, tahvil fiyatını isebond_pricedeğişkenine ata. - Portföyü hedge etmek için gereken tahvil adedini bul.
- Bu sayıdaki tahvilin dolar cinsinden değerini hesapla.
Uygulamalı interaktif egzersiz
Bu örnek kodu tamamlayarak bu egzersizi bitirin.
# Assign DV01 of portfolio and bond to variables
portfolio_dv01 = ____
bond_dv01 = ____
bond_price = ____
# Calculate quantity of bond to hedge portfolio
hedge_quantity = ____
print("Number of bonds to sell: ", ____)
# Calculate dollar amount of bond to hedge portfolio
hedge_amount = ____
print("Dollar amount to sell: USD", ____)