Duration en pourcentage et duration en dollars
La duration en dollars et le DV01 sont plus couramment utilisés sur le terrain pour mesurer rapidement le risque de taux d'intérêt d'une obligation ou d'un portefeuille. Ils peuvent aussi s'appliquer à d'autres instruments financiers comportant un certain risque de taux.
Dans cet exercice, vous allez calculer la duration en dollars et le DV01 d'une obligation. Cette obligation a une échéance de 30 ans, un taux du coupon de 3,5 %, un rendement à l'échéance de 5 % et une valeur nominale de 100 $ US.
numpy_financial a déjà été importé pour vous sous le nom npf.
Cette activité fait partie du cours
Évaluation et analyse des obligations en Python
Instructions de l’exercice
- Calculez la duration d'une obligation de 30 ans avec un taux du coupon de 3,5 % et un rendement de 5 %, de la manière habituelle.
- Trouvez la duration en dollars de l'obligation.
- Trouvez le DV01 de l'obligation.
Exercice interactif pratique
Essayez cet exercice en complétant ce code d’exemple.
# Find the duration of the bond
price = ____
price_up = ____
price_down = ____
duration = ____
# Find the dollar duration of the bond
dollar_duration = ____ * ____ * ____
print("Dollar Duration: ", ____)
# Find the DV01 of the bond
dv01 = ____ * ____ * ____
print("DV01: ", ____)