Tổn thất kỳ vọng theo lịch sử

Expected Shortfall (tổn thất kỳ vọng), còn gọi là CVaR (conditional value at risk), đơn giản là mức lỗ kỳ vọng trong các kịch bản tệ nhất của chuỗi sinh lợi.

Ví dụ, nếu danh mục của bạn có VaR(95) là -3%, thì CVaR(95) sẽ là giá trị trung bình của tất cả các khoản lỗ vượt quá -3%.

Dữ liệu sinh lợi (theo phần trăm) có trong biến StockReturns_perc. var_95 từ bài trước cũng có sẵn trong không gian làm việc của bạn.