Độ nhạy của mức bao phủ đối với mô hình phân phối
Một mô hình GARCH là tập hợp các giả định về kỳ vọng, phương sai và phân phối. Cách tiếp cận ngây thơ là giả định phân phối chuẩn. Mô hình này không thực tế khi phân tích lợi suất cổ phiếu, như lợi suất hằng ngày của Microsoft. Phân phối t lệch (skewed student t) mô tả dữ liệu tốt hơn. Bạn sẽ thấy điều này rõ ràng khi so sánh mức bao phủ của value-at-risk 5% dưới phân phối chuẩn và phân phối t lệch.
Bài tập này là một phần của khóa học
Các mô hình GARCH trong R
Bài tập tương tác thực hành trực tiếp
Hãy thử làm bài tập này bằng cách hoàn thành đoạn mã mẫu này.
# Take a default specification a with normal and skewed student t distribution
normgarchspec <- ___(distribution.model = ___)
sstdgarchspec <- ___(distribution.model = ___)